投机性需要

投资性需要的原因

企业缺乏必要的现金，将不能应付业务开支，使企业蒙受损失。企业由此而造成的损欠称之为短缺现金成本。但是，如果企业置存过量的现金，又会因为这些资金不能投入周转，无法取得盈利而遭受另一些损失。此外，在市场正常的情况下，一般来说，流动性强的资产，收益性低，这意味着企业要尽町能少置存现金，即使不能将其投入本企业的经营周转，也应该尽可能多地投资于能产生高收益的其他资产．避免资金闲置或用于低收益资产而带来的损失。这样，企业便面临现金不足和现金过量两方面的威胁。企业现金管理的目标，就是要在资产的流动性和盈利性之间作出抉择，以获取最大的长期利润。